El último informe Commitments of Traders, del Commodity Futures Trading Commision (CFTC), indicó que las posiciones netas de los fondos especulativos (hedge funds e index funds) en contratos de soja crecieron un 5,0% el 20 de marzo versus el 13 de marzo de 2007 (pasaron de 100.931 a 96.066 contratos).
En tanto, las posiciones netas especulativas en harina de soja cayeron un 6,5%, al pasar de 42.291 a 39.514 contratos, mientras que las posiciones netas especulativas en aceite de soja subieron en sintonía con la mejora registrada por el valor del petróleo: 69.804 contratos al 20 de marzo versus 65.776 al 13 de marzo (+6,1%).
Las posiciones netas especulativas en maíz se mantuvieron prácticamente sin cambios, al pasar de 322.008 contratos el 13 de marzo a 321.903 el 21 de marzo pasado.
En tanto, al 20 de marzo pasado las posiciones netas especulativas en contratos de trigo del CBOT cayeron en 12.367 contratos para ubicarse en una posición neta negativa de 6340 contratos.
Las posiciones netas surgen de la diferencia entre las posiciones compradas (“long”, que fijan un precio techo y por ende apuestan a un mercado alcista) y las posiciones vendidas (“short”, que fijan un precio piso y por lo tanto tanto apuestan a un mercado bajista).
